Expat Guide to Foreign Tax Credit Carryover
som expat, oavsett var du bor och arbetar, din amerikanska och utländska inkomster är föremål för beskattning. Det faktum att de flesta länder runt om i världen också kräver att du arkiverar och betalar skatt lokalt gör saken ännu mer komplex. För att undvika dubbelbeskattning tillåter USA dig att ta en utländsk skattekredit baserad på de utländska skatter du betalar till ditt hemland. Den utländska skattekrediten dras direkt från din amerikanska inkomstskatt. Men om du inte kan göra anspråk på hela kreditbeloppet får du en överföring. Överföringar upphör dock, så läs vidare för att ta reda på hur man bäst kan utnyttja denna kredit!
Hur beräknas den utländska skattekrediten?
innan vi dyker in i överföringen av utländsk skattekredit, låt oss granska hur man beräknar utländsk skattekredit. Först måste du fördela din utländska skattekredit i inkomstkategorier:
- passiv inkomst inkluderar investeringsintäkter som utdelning, ränta och hyra.
- Allmän inkomst inkluderar alla inkomster som inte klassificeras som passiva. Denna kategori inkluderar vanligtvis din lön eller annan förvärvsinkomst, men kan också inkludera utländska pensioner, utländsk arbetslöshet eller andra utländska typer av löner som inte klassificeras som passiva inkomster.
När din inkomst har tilldelats varje kategori kan du beräkna den utländska skattekrediten. Du måste göra en separat beräkning för varje typ av inkomst.
den tillåtna krediten för varje kategori kan vara begränsad. Du beräknar den gränsen genom att multiplicera det totala beloppet av amerikansk inkomstskatt med procentandelen skattepliktig utländsk inkomst till total världsomspännande inkomst. Du måste utföra denna beräkning för att bestämma din procentandel för varje kategori.
exempel:
George har tjänat 50 000 dollar i lön (konverterad från Brittiska pund till amerikanska dollar) medan han bor och arbetar i Storbritannien. George tjänade också 1 000 dollar i ränta (igen, konverterad från Brittiska pund till amerikanska dollar) från sitt utländska bankkonto. George har några amerikanska investeringar som tjänade 5 000 dollar i utdelningsinkomst. Georges totala skattepliktiga inkomst är 56 000 dollar. George betalade 15 000 dollar i skatt till Storbritannien på sin lön och ytterligare 200 dollar på sin ränteinkomst, och den totala amerikanska skatten som rapporteras är 7 190 dollar.
Steg 1: George måste fördela sin inkomst till kategorierna allmän eller passiv.
i hans fall tilldelas 50 000 dollar av lön till den allmänna inkomstkategorin och 1 000 dollar av intresse tilldelas den passiva inkomstkategorin.
steg 2: Fyll i ett formulär 1116 för varje inkomstkategori.
allmän kategori: $ 50,000 utländsk inkomst. Procentandelen beräknas genom att dividera den utländska förvärvsinkomsten på 50 000 dollar med 56 000 dollar i bruttoinkomst från alla källor, till ett resultat av 89,29%. Vi måste multiplicera skatteskulden på $7,190 med 89.29% för att komma fram till den tillåtna utländska skattekrediten på $6,420 för Allmän inkomst.
passiv kategori: $ 1,000 utländskt intresse. Procentandelen beräknas genom att dividera $1,000 i utländsk ränta med $ 56,000 i bruttoinkomst från alla källor, till ett resultat av 1.79%. Vi måste multiplicera skatteskulden på $7,190 med 1.79% för att komma fram till den tillåtna utländska skattekrediten på $128 för passiv inkomst.
steg 3: Beräkna överföringen av utländsk skattekredit.
allmän kategori: av $15,000 i utländsk skattekredit tillgänglig använde George $6,420. Skillnaden på $ 8,580 överförs. Passiv kategori: av $200 i utländsk skattekredit tillgänglig använde George $128. Skillnaden på $ 72 överförs.
steg 4: Lägg till den totala utländska skattekrediten för att minska amerikanska skatter.
linje 44: US skatteskuld $ 7,190
linje 48: utländsk skattekredit $6,548
George är fortfarande skyldig $642 i amerikansk skatt. Även om George hade utländska skattekrediter och en amerikansk skatteskuld, kunde han bara använda den utländska skattekrediten för att kompensera skatten på utländsk inkomst. Han är fortfarande skyldig skatt på $ 5,000 i amerikanska utdelningar.
vad händer om din utländska skattekredit överskrider gränsen?
om din utländska skattekredit överstiger IRS beräknade gräns för året, kan du bära överskottet framåt i upp till 10 år. Om du inte använder den utländska Skattekreditöverföringen på tio år förlorar du krediten.
hur tillämpas de utländska skattekrediterna?
Om du har en utländsk skattekredit överföring från ett föregående år samt ett innevarande år utländsk skattekredit, måste du tillämpa innevarande år skattekredit först. Överföringen kan endast användas efter att du har uttömt hela innevarande årskredit.
vad händer om jag fortsätter att samla överföringar på min utländska inkomst?
om du bor och betalar skatt i ett högt beskattat främmande land, kommer du sannolikt att fortsätta att ackumulera utländska skattekrediter. Om du skulle flytta tillbaka till USA med en överföringskredit, kunde du inte använda krediten mot din amerikanska källinkomst; det kunde bara tillämpas på utländsk inkomst. Det betyder att det enda sättet att använda överföringskrediter skulle vara att flytta till ett lägre beskattat land.
vill du lära dig mer om överföring av utländsk skattekredit och dess inverkan på utländsk inkomst?
expat-experterna på Greenback står med svaren på dina frågor. Kom igång idag för att se till att du inte betalar för mycket dina expatskatter!