Obchodování S VWAP a Pohybující se VWAP

Objem vážená průměrná cena (VWAP) a pohybuje se objem vážená průměrná cena (pohybující se VWAP, nebo někdy MVWAP) jsou druh váženého průměru, které zahrnují objem ve svých výpočtech. Je vynesen přímo na cenovém grafu.

VWAP je výhradně indikátor denního obchodování – nezobrazí se v denním grafu ani v rozsáhlejších časových kompresích(např.

Příklad VWAP aplikován na 5-minutový graf S&P 500

Cena pohybuje pod VWAP může naznačovat, že bezpečnost je „levné“ nebo „hodnota“ na vnitrodenní bázi. Naproti tomu cena nad VWAP může znamenat, že cenný papír je „drahý“ na vnitrodenním základě.

VWAP se také používá jako barometr pro obchodní výplně. Objem je důležitou složkou související s likviditou trhu. Pokud je například nad linkou VWAP vyplněn dlouhý obchod, lze to považovat za neoptimální obchodní výplň.

pohybující se VWAP sleduje výpočty VWAP na konci dne v průběhu času, a tak v podstatě tvoří klouzavý průměr. Jeho doba může být upravena tak, aby zahrnovala tolik nebo jen málo hodnot VWAP, jak je požadováno. Níže je obrázek pohybujícího se VWAP aplikovaného na denní graf s&P 500 (růžová čára).

Je třeba poznamenat, že VWAP a pohybující se VWAP nemusí fungovat na měn/forex vzhledem k tomu, že mnoho softwarových platforem není účet pro objem dat v této třídě aktiv.

výpočet VWAP

VWAP se vypočítá pomocí následujících kroků:

1. Pro každé období Vypočítejte typickou cenu, která se rovná součtu vysoké, nízké a blízké ceny děleno třemi . Jeden bar nebo svícen se rovná jednomu období. Jaká je tato lhůta stanovena, je na uvážení obchodníka (např.).

2. Vezměte typickou cenu (TP) a vynásobte objemem (V), čímž získáte hodnotu TP*v.

3. Udržujte průběžnou tabulku součtů TP * v a průběžnou tabulku součtů objemu. Jedná se o přísady a agregáty v průběhu dne.

4. VWAP se počítá podle vzorce: kumulativní TP*V / kumulativní objem

Tento výpočet, při spuštění na každý období, bude vyrábět objem vážená průměrná cena pro každý datový bod. Tyto informace budou překryty v cenovém grafu a vytvoří řádek podobný prvnímu obrázku v tomto článku.

pohybující se VWAP je jednoduše sčítá různé end-of-day VWAP čísla a zprůměrováním je ven přes uživatelem zadaný počet období.

VWAP se vypočítá automaticky v něčí mapovat software. Neměly by existovat žádné matematické nebo numerické proměnné, které je třeba upravit. Na pohyblivém indikátoru VWAP je třeba nastavit požadovaný počet období.

Použití VWAP a Pohybující se VWAP

VWAP, že intraday indikátor, je nejlepší pro krátkodobé obchodníky, kteří berou obchody obvykle trvá jen několik minut až hodin.

jako dlouhodobý průměr je pohyblivý VWAP vhodnější pro dlouhodobé obchodníky, kteří obchodují dny, týdny nebo měsíce.

Moving VWAP je indikátor sledující trend a funguje stejným způsobem jako klouzavé průměry nebo proxy klouzavého průměru, jako je například pohyblivá lineární regrese. Pro ty, kteří používají trend následující jako základ svých obchodních strategií, pohybující se VWAP by mohl být životaschopným ukazatelem integrovat do něčí systém.

obchodníci s obratem cen mohou také použít pohybující se VWAP. V takových případech se doporučuje použít crossover strategii. Základní myšlenkou v Crossover strategies je použít „rychlý“ průměr k měření směru trendu, když překročí“ pomalý “ průměr.

Chcete-li včas zjistit zvraty cen, doporučujeme pro tyto průměry použít kratší období. Například vaše“ rychle “ pohybující se linka VWAP by mohla být nastavena na 1-3 období, zatímco pomalu se pohybující linka VWAP by mohla být nastavena na přibližně 5-10 období.

tím je zajištěno, že cena reaguje dostatečně rychle, aby diagnostikovala posuny trendu dříve, než většina pohybu již projde a opustí neoptimální vstupní bod. Jak k tomu přistupovat, bude popsáno v níže uvedené části.

Obchodování Příklady

Jak bylo uvedeno výše, existují dva základní způsoby, jak přistupovat k obchodování s VWAP – buď trend obchodování nebo cena zvraty. Začneme s trendovým obchodováním.

Trend následující příklady obchodování

jako každý indikátor se nedoporučuje používat jej jako jediný základ pro obchodování. Člověk nemůže jednoduše sledovat sklon klouzavého průměru typu indikátoru a očekávat, že naklonit šance dostatečně ve svůj prospěch. Následující Trend je základem nejběžnější strategie v obchodování, ale stále je třeba ji vhodně aplikovat. To může znamenat převzetí podnětů z cenové akce, vzorců grafů, dalších technických ukazatelů a / nebo fundamentální analýzy.

tento příspěvek je věnován technické analýze, takže budeme používat moving VWAP v kontextu jednoho dalšího podobně tematického indikátoru. Budeme používat derivační oscilátor, který běží mezi býčími obdobími a medvědími obdobími, když je nad a pod nulou.

naše obchodní pravidla budou jednoduchá:

Dlouhý Obchodů

1. Stěhování VWAP musí být pozitivně šikmé
2. Derivace oscilátor nad nulou

Krátké Obchody

1. Stěhování VWAP musí být negativně skloněná
2. Derivace oscilátor pod nulu

Obchod Východy

1. Buď jeden z těchto dvou kritérií zrušena

Příklad 1

Pojďme se podívat na příklad pomocí pohybu VWAP na denní časový rámec&P 500.

vzhledem k tomu, že pohybující se linie VWAP je pozitivně nakloněna, jsme zaujati pouze dlouhými obchody. Ty přicházejí, když derivační oscilátor přijde nad nulou, a jsou uzavřeny, když běží pod nulou. Obchody jsou označeny“ koupit “ zóny mezi svislými bílými čarami.

to přineslo čtyři slušné vítěze a jednoho malého poraženého.

příklad #2

zde aplikujeme tento základní systém na ETF, který sleduje trh futures na kávu (ticker symbol NYSEARCA: JO).

máme jeden dlouhý obchod a čtyři krátké obchody.

to má více smíšený výkon, produkovat jeden vítěz, jeden poražený, a tři, které zhruba zlomil dokonce.

příklady obchodování se zvratem cen

obchody se zvratem cen budou dokončeny pomocí pohyblivé strategie přechodu VWAP. Čím delší je období, tím více starých dat bude v indikátoru zabaleno. Chceme to minimalizovat, abychom zachytili obraty co nejdříve, takže chceme zkrátit dobu.

chceme, aby období byla krátká, ale ne tak krátká, že skončíme s něčím, co je velmi trhané a vysílá několik falešných nebo nejednoznačných signálů. V případě přesunu VWAP můžeme v případě potřeby zkrátit dobu „Rychlé“ linky až na 1. Naše“ pomalá “ linka může být tak krátká jako 5 období.

abychom získali informaci o tom, kdy se cena může roztahovat, můžeme ji spárovat s jiným indikátorem zvrácení ceny,jako je kanál obálky. Tento ukazatel, jak je podrobněji vysvětleno v tomto článku, diagnostikuje, kdy může být cena natažena. Aby byly signály co nejpřesnější, použijeme těsnější periodu (10)a použijeme směrodatnou odchylku 5. Bude neobvyklé, že cena poruší horní nebo dolní pásmo s tímto přísným nastavením, což by teoreticky mělo zlepšit jejich spolehlivost.

takže vyložit naše pravidla pro tento systém:

Dlouhý Obchodů

1. Rychle (1-období) řádek kříže nad pomalu (5-období) řádek
2. Poslední dotek na spodní pásmo

Krátké Obchody

1. Rychlé čára protíná níže pomalé linky
2. Poslední dotek horní pásmo

Obchod Východy

1. Následné crossover pohybující se linie VWAP na disconfirm předchozí trend

Příklad:

Pojďme použít na denní graf trhu s ropou.

v níže uvedeném grafu, těsně před prvním nastavením obchodu vidíme výbuch hybnosti, který způsobí, že cena narazí na horní pásmo kanálu obálky. Jakmile pohybující se čáry VWAP překročily, aby označily medvědí vzor ,v tomto bodě se objeví krátké nastavení obchodu(červená šipka). To nás vezme dolů o 2% -3%, než se“ rychle “ pohybující se linie VWAP překročí zpět, aby tento trend potvrdil. To vede k ukončení obchodu (bílá šipka).

později vidíme stejnou situaci. Cena se pohybuje nahoru a prochází horním pásmem kanálu obálky. Na každé ze dvou následujících svíček, znovu zasáhne kanál, ale obě úroveň odmítnou. Jednou rychle se pohybující VWAP čára prochází pod pomalé linky, to je signál, aby se další krátký opačný trend (červená šipka). Linky znovu překročily pět svíček později, kde byl obchod ukončen (bílá šipka). Pokud jsou obchody otevřeny a uzavřeny na otevřené a uzavřené každé svíčce, tento obchod by se zhruba zlomil.

Obchodování VWAP

VWAP se počítá intraday pouze a se používá především na trzích pro kontrolu kvality a cena vyplnit, nebo zda zabezpečení je dobrá hodnota založena na denní lhůtě. Pokud je cena nižší než VWAP, lze ji považovat za dobrou cenu. Pokud je cena nad VWAP, může být považována za dobrou cenu k prodeji.

Pokud se podíváme na tento příklad 5-minutový graf na Apple (AAPL), cena je nižší než VWAP naznačuje, že Apple by mohl být rozumnou hodnotu (nebo long obchodu na jednu z těchto cen je kvalitní výplně).

Stejně tak, jako cena běží nad VWAP, může informovat obchodníka, že Apple je drahý na vnitrodenní bázi. Pokud on nebo ona plánuje jít dlouho / koupit akcie s plánem držet ji pouze krátkodobě, to by mohlo být nejlepší počkat.

je zřejmé, že VWAP není intradenní indikátor, který by měl být obchodován Samostatně. Je to však jeden nástroj, který může být zahrnut do sady indikátorů, který pomůže lépe informovat o obchodních rozhodnutích.

závěr

VWAP se počítá během obchodního dne a může být užitečné určit, zda je aktivum levné nebo drahé na vnitrodenní bázi. Obchodníci mohou na konci dne zkontrolovat VWAP, aby určili kvalitu jejich provedení, pokud zaujali stanovisko k tomuto konkrétnímu zabezpečení. Pokud by jejich výplňová cena byla pod VWAP, bylo by to považováno za plus (pokud je obchod buy/long position). Pokud je cena vyšší než VWAP, bylo by to považováno za negativní.

VWAP začíná znovu každý obchodní den.

Moving VWAP je indikátor sledující trend. Kombinuje VWAP několika různých dnů a lze jej přizpůsobit potřebám konkrétního obchodníka. Dlouhodobější pohyblivé VWAP jsou obecně používány dlouhodobými obchodníky ke sledování víceměsíčních nebo víceletých trendů. To může vyhladit „šumu“ na trhu pro obchodníky, kteří se více zajímají o dlouhodobější trendy, nebo cykličnost, které mohou existovat v určité trhy, spíše než se zaměřit na den-to-day hnutí.

obchodníci s obratem cen mohou použít crossover pohybujících se VWAP k určení bodů obratu na trhu. Pohyblivý VWAP je tedy vysoce univerzální a velmi podobný konceptu klouzavého průměru.