skal jeg investere i fonde? Fordele og ulemper

gensidige fonde tiltrækker investorer af mange grunde. Til at begynde med, gensidige fonde er diversificerede og professionelt styrede investeringskøretøjer. Deres struktur eliminerer behovet for at vælge værdipapirer individuelt og genbalancere din egen portefølje. Men det betyder ikke, at du kan videregive Gør dit hjemmearbejde. Der er tusindvis af gensidige fonde derude, og hver sigter mod et andet mål. I denne artikel forklarer vi gensidige fonde, mens vi dækker fordele og ulemper for at hjælpe dig med at beslutte, om de passer til dig. Vi kan også hjælpe dig med at arbejde med en finansiel rådgiver til at guide dig gennem en verden af investeringsforeninger.

Hvad er en gensidig fond?

en investeringsforening er en professionelt forvaltet investeringsportefølje, der består af en eller flere aktivklasser. Tænk på dem som kurve af aktier, obligationer, råvarer, ejendomsinvesteringer og meget mere.gensidige fondsforvaltere bestemmer generelt deres aktivblanding baseret på et bestemt investeringsmål. For eksempel kan en gensidig fond, der sigter mod langsigtet vækst, investere helt i aktier og obligationer med højt udbytte.

men at købe aktier i en gensidig fond er forskellig fra at købe aktier i individuelle aktier og obligationer. Når du køber aktier i en investeringsforening, samles dine penge med andre, der investerer i samme fond. Derfor er dit afkast baseret på fondens resultater og andelen af dets aktier, du har.

gensidige fonde handler en gang om dagen. Deres aktiekurser er baseret på dens nettoaktivværdi (NAV) og beregnes, når markederne lukker hver dag. NAV er lig med den samlede værdi af porteføljeaktiver (minus eventuelle forpligtelser) divideret med antallet af udestående aktier.

Du kan dog ikke altid købe kun en fondsandel. De fleste investeringsforeninger kræver minimumsinvesteringer, der typisk strækker sig fra $1.000 til $5.000. Men markedet indeholder flere forskellige former for fonde.

typer af gensidige fonde

det er vigtigt at bemærke, at markedet i øjeblikket huser mere end 7.000 gensidige fonde hver med sin egen aktivallokering, mål og investeringsstrategi. Så hvor starter du?

Vi forklarer nogle almindelige typer af fonde og hvordan de fungerer.

aktiefonde investerer i aktier i forskellige virksomheder. Nogle aktiefonde fokuserer på at investere i virksomheder med en bestemt markedsværdi. Dette er den samlede dollarværdi af et selskabs udestående aktier. Large-cap definerer for eksempel virksomheder med mere end 10 milliarder dollars i markedsværdi. Generelt er disse veletablerede virksomheder. Investering i småkapitalvirksomheder kan på den anden side indebære større risiko.

Du kan også investere i obligationsfonde. Disse fokuserer på fastforrentede værdipapirer og betaler regelmæssigt renter til deres aktionærer. Disse fonde kan indeholde forskellige typer gældsinstrumenter såsom statslige, kommunale eller virksomhedsobligationer. Obligationsfonden fordeler typisk rentebetalinger månedligt baseret på de underliggende obligationer i Investeringsforeningen. Så indkomsten kan ændre sig på tværs af forskellige betalingsperioder.

nogle fonde investerer i en blanding af aktier, obligationer eller andre værdipapirer. Disse er kendt som afbalancerede midler. Ledere holder typisk en tildeling af anlægsaktiver baseret på fondens investeringsstrategi. Dette kan variere fra konservativ til aggressiv afhængigt af fondens mål.

Hvad er den rigtige gensidige fond for mig?

før du beslutter dig for at investere i en fond, skal du bestemme din risikotolerance og økonomiske mål. For eksempel kan du have en højere risikotolerance, hvis du sparer til langsigtede mål som pensionering, og du har tid til at mave nedture med en diversificeret portefølje.

så hvis du har en høj risikotolerance, kan du være interesseret i aggressive aktiefonde. Disse fokuserer generelt på vækstorienterede aktier, der fører tilsyn med en buy-and-hold-strategi. Selv højtydende obligationsfonde kan bære denne form for risiko, mens de sigter mod et større samlet afkast.

men hvad hvis du har en lav risikotolerance? For eksempel kan du være i eller nærmer pensionering når bevare kapital, og indkomst kan være afgørende. I disse tilfælde kan det være klogere at investere i obligationsfonde, der har højt ratede virksomheds-og statsobligationer. Eller du kan være interesseret i en afbalanceret fond med en passende tildeling til udbyttebetalende aktier og rentebærende obligationer. Disse har tendens til at udbetale udbytte kvartalsvis eller årligt.

men du overvejer også, hvordan investering i nogen af disse kan påvirke din personlige skattesituation såvel som dine unikke økonomiske mål. Derfor kan det være meget gavnligt at søge hjælp fra en finansiel rådgiver.

når du har en forståelse af, hvilken type investeringsforening du måske vil investere i, er det næste skridt at fokusere på gebyrer.

Hvordan fungerer gensidige Fondsgebyrer?

store gebyrer kan tage et stort hit på investeringsforeningsafkast. Faktisk er en af ulemperne ved at investere i gensidige fonde, at de kan have komplekse gebyrstrukturer. Men bare rolig. Vi nedbryder det trin for trin.

for det første opkræver hver investeringsforening et årligt udgiftsforhold til dækning af de samlede drifts-og administrationsomkostninger for fonden. Udgiftsforhold varierer normalt fra 0,5% til 1,25%. Og de beregnes generelt som en procentdel af indkomst, som fonden genererer. Således vil din konto stå over for sin forholdsmæssige andel, hvilket reducerer dine samlede aktiver. Derudover inkluderer nogle gensidige fondsudgiftsforhold 12b-1 gebyrer til dækning af marketing-og salgsfremmende omkostninger. Ifølge loven må denne komponent ikke overstige 1%.

det beløb, der kommer ud af din konto for at dække udgiftsprocenten, er ikke eksplicit beskrevet i dine udsagn. Men du kan få et godt glimt af, hvad du betaler indirekte for fondsudgifter, hvis du følger nogle trin.

Multiplicer udgiftsforholdet med den gennemsnitlige saldo, der er investeret i en 12-måneders periode. Derudover kan gensidige fonde opkræve belastningsgebyrer, når du køber eller indløser aktier.

disse gebyrer er adskilt fra fondens udgiftsforhold. Load gebyrer dybest set dækker provisioner betalt til mæglere og andre involveret i investeringsforeninger transaktioner. Disse kan spænde fra 4% til 8% af din investering.

nogle fonde opkræver front-end belastninger, som de trækker fra din oprindelige investering, når du køber aktier.

andre fonde opkræver back-end-belastninger, når du sælger dine aktier inden for et defineret tidsrum, efter at du har købt dem. Også kendt som udskudte salgsgebyrer, disse gebyrer falder generelt, jo længere du holder på dine aktier, indtil gebyret forsvinder. For eksempel kan back-end-belastningen starte med 6%, hvis du indløser dine aktier inden for et år efter køb. Og det kan gå væk, når du holder fast i disse investeringsforeninger i seks år.

ofte afhænger omfanget af gebyrer, der er involveret i investering i gensidige fonde, af fondens ledelsesstrategi.

Aktiv vs. Passive gensidige fonde

en aktivt forvaltet gensidig fond forsøger i det væsentlige at slå markedet. Fondsforvalteren ville udnytte et væld af forsknings-og analyseteorier til at opbygge en gensidig fond med specifikke værdipapirer, der forventes at give betydelige afkast. Det kan gennemgå flere transaktioner i processen. Selvfølgelig tager alt dette penge. Så aktive fonde har tendens til at opkræve store udgiftsforhold og belastninger på grund af den komplekse ledelsesaktivitet.

passivt forvaltede fonde har imidlertid en tendens til at spore et indeks over forskellige værdipapirer, såsom S&P 500. Dette består af de 500 amerikanske virksomheder med den største markedsværdi. Med andre ord sigter fonden mod at efterligne det samlede afkast af S&P 500 ved at investere i værdipapirer, der allerede findes inden for indekset. Så det forsøger at kopiere markedet i stedet for at slå det. Som du kan se, fjerner denne strategi meget af den omhyggelige plukning, der er involveret i aktiv ledelse. Som følge heraf opkræver passivt forvaltede midler generelt lavere gebyrer end deres aktive modparter.og mens slå markedet helt sikkert lyder mere lukrativt end blot at spejle det, viser flere undersøgelser aktivt forvaltede midler sjældent deres overordnede mål. Aktivt forvaltede fonde kan dog være i stand til bedre at afdække risiko på grund af deres tendens til at købe og sælge værdipapirer, når det skønnes nødvendigt.

som du kan se, indeholder gensidige fonde mange bevægelige dele, du skal overveje: aktivallokering, gebyrer, investeringsstrategi, track records osv.

så hvis du er klar til at investere i fonde, er det vigtigt at lave dit hjemmearbejde. En måde er at få adgang til oplysninger fra kilder som en fond Prospekt og pålidelige hjemmesider, der analyserer gensidige fonde.

Find de bedste gensidige fonde

Nogle virksomheder som Morningstar udfører omfattende forskning i gensidige fonde. De kan afgørende data som en fonds aktivallokering, investeringsstrategi og manager bios. Sådanne virksomheder vil også bedømme gensidige fonde efter flere faktorer, herunder ydeevne overvejer flere faktorer, herunder ydeevne.

derudover kan du finde en masse af disse oplysninger, der er lagt ud på fondsprospektet. Dette dokument afgrænser nøgleoplysninger om en gensidig fond, såsom dens gebyrer, udgifter, aktivallokering og mål.

mens du undersøger potentielle gensidige fonde at investere i, kan gode indikatorer omfatte følgende:

• ledelsesteam, der har kørt investeringsforeningen i lang tid
• vellykket langsigtet præstationsrekord (men husk, at dette ikke er nogen garanteret indikator for fremtidig præstation)
• lave gebyrer sammenlignet med lignende fonde

faktisk antyder en Morningstar-undersøgelse, at lave gebyrer kan være de bedste forudsigere for investeringsforeningens præstationer.

afhentningen

investering i gensidige fonde har sine fordele. Til at begynde med eliminerer du behovet for at vælge individuelle værdipapirer til en investeringsportefølje. Professionelle fondsforvaltere gør det i det væsentlige for dig og opretter en gensidig fond med et specifikt vækstmål. Men du skal stadig gøre omhyggelig forskning om de gensidige fonde på markedet. Du har mange at vælge imellem, lige fra aktiefonde til afbalancerede fonde, der investerer i flere aktivklasser. Vær opmærksom på gebyrer, aktivallokeringer, mål og fondsforvalterne selv.

Tips om investeringsforeninger

• på grund af kompleksiteten af gensidige fonde kan det være nødvendigt at søge vejledning fra en finansiel rådgiver. At finde den rigtige finansielle rådgiver, der passer til dine behov, behøver ikke at være svært. Smartassets gratis værktøj matcher dig med finansielle rådgivere i dit område på 5 minutter. Hvis du er klar til at blive matchet med lokale rådgivere, der hjælper dig med at nå dine økonomiske mål, kom i gang nu.gensidige fondsgebyrer kan tage store klumper af dit afkast, hvorfor du bør undersøge investeringsomkostninger med laserpræcision. Men et godt sted at starte kan være med indeksfonde. Disse passivt forvaltede fonde opkræver generelt lavere gebyrer end aktivt forvaltede.