Czy powinienem inwestować w fundusze inwestycyjne? Plusy i minusy

fundusze inwestycyjne przyciągają inwestorów z wielu powodów. Po pierwsze, fundusze inwestycyjne są zdywersyfikowanymi i profesjonalnie zarządzanymi instrumentami inwestycyjnymi. Ich struktura eliminuje potrzebę indywidualnego zbierania Papierów Wartościowych i zrównoważenia własnego portfela. Ale to nie znaczy, że możesz zrezygnować z odrabiania lekcji. Istnieją tysiące funduszy inwestycyjnych, a każdy z nich ma inny cel. W tym artykule wyjaśnimy fundusze inwestycyjne, jednocześnie obejmując zalety i wady, które pomogą Ci zdecydować, czy są odpowiednie dla ciebie. Możemy również pomóc ci w pracy z doradcą finansowym, który poprowadzi Cię przez świat inwestowania w fundusze inwestycyjne.

Co To jest Fundusz Inwestycyjny?

fundusz inwestycyjny jest profesjonalnie zarządzanym portfelem inwestycyjnym składającym się z jednej lub kilku klas aktywów. Pomyśl o nich jak o koszach akcji, obligacji,towarów, inwestycji w nieruchomości i innych.
zarządzający funduszami inwestycyjnymi zazwyczaj określają swój zestaw aktywów w oparciu o konkretny cel inwestycyjny. Na przykład fundusz inwestycyjny, który ma na celu długoterminowy wzrost, może całkowicie inwestować w akcje i obligacje o wysokiej rentowności.

ale zakup akcji funduszu inwestycyjnego różni się od zakupu akcji poszczególnych akcji i obligacji. Kiedy kupujesz akcje funduszu inwestycyjnego, Twoje pieniądze są połączone z pieniędzmi innych osób, które inwestują w ten sam fundusz. Dlatego twój zwrot zależy od wyników funduszu i proporcji posiadanych przez Ciebie akcji.

fundusze inwestycyjne handlują raz dziennie. Ich ceny akcji opierają się na wartości aktywów netto (NAV) i są obliczane, gdy rynki zamykają się każdego dnia. NAV jest równa całkowitej wartości aktywów portfela (pomniejszonej o wszelkie pasywa) podzielonej przez liczbę akcji pozostających do spłaty.

jednak nie zawsze można kupić tylko jeden udział w funduszach inwestycyjnych. Większość Towarzystw Funduszy Inwestycyjnych wymaga minimalnych inwestycji, które zwykle rozciągają się od $1,000 do $5,000. Ale rynek zawiera kilka różnych rodzajów funduszy inwestycyjnych.

rodzaje funduszy inwestycyjnych

należy zauważyć, że na rynku znajduje się obecnie ponad 7000 funduszy inwestycyjnych, z których każdy ma własny przydział aktywów, cel i strategię inwestycyjną. Więc od czego zacząć?

wyjaśnimy kilka typowych rodzajów funduszy inwestycyjnych i ich działanie.

fundusze giełdowe inwestują w akcje różnych spółek. Niektóre fundusze akcyjne koncentrują się na inwestowaniu w Spółki o określonej kapitalizacji rynkowej. Jest to łączna wartość akcji Spółki w dolarach. Na przykład duża kapitalizacja definiuje firmy o kapitalizacji rynkowej przekraczającej 10 miliardów dolarów. Ogólnie rzecz biorąc, są to firmy o ugruntowanej pozycji. Z drugiej strony inwestowanie w Spółki o małej kapitalizacji może wiązać się z większym ryzykiem.

Możesz również inwestować w fundusze obligacji. Koncentrują się one na papierach wartościowych o stałym dochodzie i regularnie wypłacają odsetki swoim akcjonariuszom. Fundusze te mogą posiadać różne rodzaje instrumentów dłużnych, takich jak obligacje rządowe, komunalne lub korporacyjne. Fundusz obligacji zazwyczaj dystrybuuje miesięczne wypłaty odsetek w oparciu o obligacje bazowe w Funduszu wzajemnego. Tak więc dochód może się zmieniać w różnych okresach płatności.

niektóre fundusze inwestycyjne inwestują w mieszankę akcji, obligacji lub innych papierów wartościowych. Są one znane jako fundusze zbilansowane. Zarządzający zazwyczaj prowadzą alokację środków trwałych w oparciu o strategię inwestycyjną funduszu. Może to wahać się od konserwatywnego do agresywnego w zależności od celu funduszu.

jaki jest dla mnie odpowiedni Fundusz Inwestycyjny?

zanim zdecydujesz się zainwestować w jakikolwiek fundusz, powinieneś określić swoją tolerancję na ryzyko i cele finansowe. Na przykład, możesz mieć większą tolerancję na ryzyko, jeśli oszczędzasz na cele długoterminowe, takie jak emerytura i masz czas na zniwelowanie spadków dzięki zdywersyfikowanemu portfelowi.

więc jeśli masz wysoką tolerancję na ryzyko, możesz być zainteresowany agresywnymi funduszami akcyjnymi. Zazwyczaj koncentrują się one na akcjach zorientowanych na wzrost, nadzorujących strategię kupna i utrzymania. Nawet fundusze obligacji o wysokiej rentowności mogą ponieść tego rodzaju ryzyko, dążąc jednocześnie do większego ogólnego zwrotu.

ale co, jeśli masz niską tolerancję ryzyka? Na przykład możesz być na emeryturze lub zbliżać się do niej, gdy zachowujesz kapitał, a dochód może być kluczowy. W takich przypadkach mądrzejsze może być inwestowanie w fundusze obligacji, które posiadają wysoko oceniane obligacje korporacyjne i rządowe. Możesz też być zainteresowany funduszem zrównoważonym z odpowiednim przydziałem na akcje wypłacające dywidendę i oprocentowane obligacje. Mają one tendencję do wypłacania dywidend w ujęciu kwartalnym lub rocznym.

ale rozważasz również, jak inwestowanie w którekolwiek z nich może wpłynąć na twoją osobistą sytuację podatkową, a także twoje unikalne cele finansowe. Dlatego szukanie pomocy u doradcy finansowego może być bardzo korzystne.

gdy już wiesz, w jaki rodzaj funduszu inwestycyjnego chcesz zainwestować, następnym krokiem jest skupienie się na opłatach.

jak działają opłaty za fundusze inwestycyjne?

Duże opłaty mogą mieć duży wpływ na zyski z funduszy inwestycyjnych. W rzeczywistości jedną z wad inwestowania w fundusze inwestycyjne jest to, że mogą one mieć złożone struktury opłat. Ale nie martw się. Omówimy to krok po kroku.

Po pierwsze, każdy fundusz wspólnego inwestowania pobiera roczny wskaźnik kosztów w celu pokrycia ogólnych kosztów operacyjnych i zarządzania funduszem. Wskaźniki kosztów zwykle wahają się od 0,5% do 1,25%. I są one zazwyczaj obliczane jako procent dochodu, który generuje fundusz. W ten sposób Twoje konto będzie miało proporcjonalny udział, zmniejszając ogólne aktywa. Ponadto niektóre wskaźniki kosztów funduszy inwestycyjnych obejmują opłaty 12b – 1 na pokrycie kosztów marketingu i promocji. Zgodnie z prawem, ten konkretny składnik nie może przekroczyć 1%.

kwota, która wychodzi z twojego konta na pokrycie wskaźnika wydatków, nie jest wyraźnie wyszczególniona na wyciągach. Ale możesz uzyskać dobry wgląd w to, co płacisz pośrednio za wydatki funduszu, jeśli wykonasz kilka kroków.

pomnóż wskaźnik wydatków przez średnie saldo zainwestowane w okresie 12 miesięcy. Ponadto fundusze inwestycyjne mogą pobierać opłaty za obciążenie przy zakupie lub umorzeniu akcji.

Opłaty te są oddzielone od wskaźnika wydatków Funduszu. Opłaty za obciążenie zasadniczo pokrywają prowizje wypłacane brokerom i innym osobom zaangażowanym w transakcje funduszy inwestycyjnych. Mogą one obejmować od 4% do 8% inwestycji.

niektóre fundusze inwestycyjne pobierają obciążenia front-end, które odejmują od początkowej inwestycji przy zakupie akcji.

inne fundusze pobierają obciążenia back-end, gdy sprzedajesz swoje akcje w określonym czasie po ich zakupie. Opłaty te, znane również jako opłaty za odroczoną sprzedaż, zwykle zmniejszają się im dłużej posiadasz swoje udziały, dopóki opłata nie zniknie. Na przykład obciążenie zaplecza może zaczynać się od 6%, jeśli odkupisz swoje akcje w ciągu roku od zakupu. I może zniknąć po tym, jak utrzymasz te udziały w funduszach inwestycyjnych przez sześć lat.

często wysokość opłat związanych z inwestowaniem w fundusze inwestycyjne zależy od strategii zarządzania funduszem.

aktywne kontra pasywne fundusze inwestycyjne

aktywnie zarządzany fundusz inwestycyjny zasadniczo stara się pokonać rynek. Zarządzający funduszem wykorzystałby bogactwo teorii badawczych i analitycznych do budowy Funduszu wzajemnego z określonymi papierami wartościowymi, które mają przynieść znaczne zyski. W procesie tym może przejść kilka transakcji. Oczywiście, wszystko to wymaga pieniędzy. Tak aktywne fundusze mają tendencję do pobierania dużych wskaźników kosztów i obciążeń ze względu na złożoną działalność zarządzania.

pasywnie zarządzane fundusze mają jednak tendencję do śledzenia indeksu różnych papierów wartościowych, takich jak S & P 500. Składa się z 500 amerykańskich firm o największej kapitalizacji rynkowej. Innymi słowy, fundusz ma na celu naśladowanie ogólnego zwrotu z S &P 500 poprzez inwestowanie w papiery wartościowe, które już istnieją w ramach indeksu. Więc próbuje skopiować rynek, a nie go pokonać. Jak widać, ta strategia eliminuje wiele z ostrożnego wybierania, które jest związane z aktywnym zarządzaniem. W rezultacie pasywnie zarządzane fundusze zazwyczaj pobierają niższe opłaty niż ich aktywne odpowiedniki.

i chociaż pokonanie rynku z pewnością brzmi bardziej lukratywnie niż zwykłe odzwierciedlenie go, kilka badań wskazuje, że aktywnie zarządzane fundusze rzadko osiągają swoje ogólne cele. Jednak aktywnie zarządzane fundusze mogą być w stanie lepiej zabezpieczyć się przed ryzykiem ze względu na ich skłonność do kupowania i sprzedawania Papierów Wartościowych, gdy uzna to za konieczne.

jak widać, fundusze inwestycyjne zawierają wiele ruchomych części, które musisz wziąć pod uwagę: alokacja aktywów, opłaty, strategia inwestycyjna, historia osiągnięć itp.

więc jeśli jesteś gotowy zainwestować w fundusze inwestycyjne, ważne jest, aby odrobić pracę domową. Jednym ze sposobów jest dostęp do informacji ze źródeł, takich jak prospekt emisyjny funduszu i niezawodne strony internetowe, które analizują fundusze inwestycyjne.

znalezienie najlepszych funduszy inwestycyjnych

niektóre firmy, takie jak Morningstar, prowadzą szeroko zakrojone badania dotyczące funduszy inwestycyjnych. Mogą one zawierać kluczowe dane, takie jak alokacja aktywów funduszu, strategia inwestycyjna i bios menedżera. Takie firmy będą również oceniać fundusze wspólnego inwestowania w zależności od wielu czynników, w tym wyników, biorąc pod uwagę kilka czynników, w tym wyniki.

ponadto wiele z tych informacji można znaleźć w prospekcie emisyjnym funduszu. Dokument ten określa kluczowe informacje na temat funduszu wspólnego inwestowania, takie jak jego opłaty, wydatki, alokacja aktywów i cele.

badając potencjalne fundusze inwestycyjne do inwestowania, dobre wskaźniki mogą obejmować następujące:

• zespół zarządzający, który prowadził fundusz inwestycyjny od dłuższego czasu
• udane wyniki długoterminowe (ale należy pamiętać, że nie jest to gwarantowany wskaźnik przyszłych wyników)
• niskie opłaty w porównaniu do podobnych funduszy

w rzeczywistości badanie Morningstar sugeruje, że niskie opłaty mogą być najlepszymi wskaźnikami wyników funduszy inwestycyjnych.

inwestowanie w fundusze inwestycyjne ma swoje zalety. Na początek eliminujesz potrzebę wybierania pojedynczych papierów wartościowych do portfela inwestycyjnego. Profesjonalni zarządzający funduszami zasadniczo robią to za Ciebie i tworzą fundusz inwestycyjny o określonym celu wzrostu. Ale nadal trzeba zrobić staranne badania na temat funduszy inwestycyjnych na rynku. Masz wiele do wyboru, od funduszy giełdowych po fundusze zbilansowane, które inwestują w kilka klas aktywów. Zwróć uwagę na opłaty, alokacje aktywów, cele i samych zarządzających funduszami.

Wskazówki dotyczące inwestowania w fundusze inwestycyjne

• ze względu na złożoność funduszy inwestycyjnych, możesz zasięgnąć porady doradcy finansowego. Znalezienie odpowiedniego doradcy finansowego, który pasuje do Twoich potrzeb, nie musi być trudne. Darmowe narzędzie SmartAsset dopasuje Cię do Doradców Finansowych w Twojej okolicy w 5 minut. Jeśli jesteś gotowy na współpracę z lokalnymi doradcami, którzy pomogą Ci osiągnąć Twoje cele finansowe, zacznij już teraz.
• opłaty za fundusze inwestycyjne mogą odciążyć Twoje zyski z ogromnych części, dlatego powinieneś badać koszty inwestycji z laserową precyzją. Ale dobrym miejscem na początek mogą być fundusze indeksowe. Te pasywnie zarządzane fundusze zazwyczaj pobierają niższe opłaty niż te aktywnie zarządzane.