Disney ostaa Pixarin

Burbank, CA ja Emeryville, CA (24. tammikuuta 2006)-edistäen strategiaansa tuottaa erinomaista luovaa sisältöä, Robert A. Iger, The Walt Disney Companyn (NYSE: dis) toimitusjohtaja, ilmoitti tänään, että Disney on sopinut ostavansa tietokoneanimaatioiden johtajan Pixarin (NASDAQ: PIXR) osakekaupassa, jonka odotetaan toteutuvan kesään mennessä. Sopimuksen mukaan jokaista Pixarin osaketta kohden lasketaan liikkeeseen 2,3 Disneyn osaketta. Pixarin täysin laimennettujen ulkona olevien osakkeiden perusteella kaupan arvo on 7,4 miljardia dollaria (6 dollaria.3 miljardia nettona Pixarin hieman yli miljardi dollaria).*

tämä yrityskauppa yhdistää Pixarin huomattavimmat luovat ja teknologiset resurssit Disneyn vertaansa vailla olevaan valikoimaan maailmanluokan perheviihdettä, hahmoja, teemapuistoja ja muita franchising-yrityksiä, mikä luo valtavan potentiaalin uusille virstanpylväille luovalle tuotannolle ja teknologisille innovaatioille, jotka voivat ruokkia tulevaa kasvua Disneyn liiketoiminnoissa. Keräämällä vaikuttava 20 Oscar, Pixarin luova tiimi ja maailmanlaajuinen lipputulot menestys ovat tehneet siitä johtava laatu perheen viihdettä kautta vertaansa vailla tarinankerronta kykyjä, luova visio ja innovatiivinen tekninen taiteellisuus.

”tämän kaupan myötä toivotamme tervetulleeksi ja omaksumme Pixarin ainutlaatuisen kulttuurin, joka kahden vuosikymmenen ajan on vaalinut historian innovatiivisimpia ja menestyneimpiä elokuvia. Lahjakas Pixar-tiimi on toimittanut erinomaisen animaation yhdistettynä vakuuttaviin tarinoihin ja kestäviin hahmoihin, jotka ovat kiehtoneet kaikenikäisiä yleisöjä ympäri maailmaa ja määrittäneet genren uudelleen asettamalla uuden huippuosaamisen standardin”, Iger sanoi. ”Pixarin lisääminen parantaa merkittävästi Disney-animaatiota, joka on kriittinen luova Moottori kasvun vauhdittamiseksi kaikkialla liiketoiminnoissamme. Tämä investointi edistää merkittävästi strategisia painopisteitämme, joihin kuuluvat – ennen kaikkea-korkealaatuisen ja vakuuttavan luovan sisällön toimittaminen kuluttajille, uuden teknologian soveltaminen ja maailmanlaajuinen laajentuminen pitkän aikavälin omistaja-arvon saavuttamiseksi.”

Pixarin presidentti Ed Catmull toimii uusien Pixar-ja Disney-animaatiostudioiden johtajana raportoiden Igerille ja Walt Disney Studiosin puheenjohtajalle Dick Cookille. Lisäksi Pixarin varatoimitusjohtaja John Lasseter toimii Animaatiostudioiden luovana johtajana sekä Walt Disney Imagineeringin luovana neuvonantajana, jossa hän tarjoaa asiantuntemustaan Disneyn teemapuistojen uusien nähtävyyksien suunnittelussa ympäri maailmaa raportoiden suoraan Igerille. Pixarin toimitusjohtaja Steve Jobs siirtyy Disneyn hallitukseen sitoutumattomana jäsenenä. Työpaikkojen lisäyksen myötä Disneyn 14 ohjaajasta 11 on itsenäisiä. Sekä Disneyn että Pixarin animaatioyksiköt säilyttävät nykyisen toimintansa ja sijaintinsa.

”Disney ja Pixar voivat nyt tehdä yhteistyötä ilman esteitä, jotka tulevat kahdelta eri yhtiöltä, joilla on kaksi eri osakassarjaa”, Jobs sanoi. ”Nyt jokainen voi keskittyä siihen, mikä on tärkeintä, luomalla innovatiivisia tarinoita, hahmoja ja elokuvia, jotka ilahduttavat miljoonia ihmisiä ympäri maailmaa.”

”Pixarin yhteistyö-ja innovaatiokulttuurin juuret ovat Disney-animaatiossa. Tarinamme ja tuotantoprosessimme ovat johdannaisia Walt Disneyn animaatioelokuvien” koulukunnasta”, sanoi tohtori Catmull. ”Aivan kuten Disney-klassikot, Pixarin elokuvat on tehty perheyleisölle ympäri maailmaa ja ennen kaikkea kaikkien lapselle. Emme voi ajatella mitään parempaa meille kuin jatkaa suurten elokuvien tekemistä Disneyn kanssa.”

yrityskauppa tuo Disneylle lahjakkaat luovat tiimit valtavan suositun Alkuperäisen Pixar blockbustersin takana, jotka ovat nyt mukana näiden ominaisuuksien vaalimisessa ja tulevassa kehittämisessä, mukaan lukien mahdolliset animaation jatko-osat. Pixarin 20 vuoden mittainen vertaansa vailla oleva luova ura sisältää hitit Toy Story, Toy Story 2, A Bug ’ s Life, Monsters, Inc., Löytää Nemo ja Ihmeperhe. Disneyllä on myös entistä suurempi kyky hyödyntää Pixarin luomia hahmoja ja franchising-sopimuksia nopeasti kasvavilla digitaalisilla alustoilla, kuten videopeleissä, laajakaistassa ja langattomissa, sekä perinteisissä tiedotusvälineissä, kuten teemapuistoissa, kuluttajatuotteissa ja live-näytelmissä.

”monille meistä Pixarissa Disneyn taika sai meidät tavoittelemaan unelmiamme tulla animaattoreiksi, taiteilijoiksi, tarinankertojiksi ja elokuvantekijöiksi”, Lasseter sanoi. ”20 vuoden ajan olemme luoneet elokuviamme Walt Disneyn ja suurten Disney-animaattorien inspiroimina-hienoja tarinoita ja hahmoja ympäristössä, joka on rikastunut teknisillä edistysaskeleilla. On jännittävää jatkaa tätä perinnettä Disneyn kanssa, studion joka aloitti kaiken.”

”Disneyn ja Pixarin ihanan tuottelias 15-vuotinen kumppanuus tarjoaa vahvan perustan, joka ilmentää kollektiivista luovuuden ja mielikuvituksen henkeä”, Cook sanoi. ”Tämän uuden, vahvistetun animaatioyksikön alaisuudessa odotamme jatkavamme kasvuaan ja kukoistustaan.”

Disney solmi ensimmäisen kerran vuonna 1991 Pixarin kanssa pitkän elokuvasopimuksen, jonka tuloksena julkaistiin Toy Story, jota ylistettiin välittömäksi klassikoksi julkaisunsa jälkeen marraskuussa 1995. Vuonna 1997 Disney laajensi suhdettaan Pixariin tekemällä yhteistuotantosopimuksen, jonka mukaan Pixar suostui tuottamaan yksinoikeudella viisi alkuperäistä tietokoneanimoitua pitkää elokuvaa Disneyn levitykseen. Pixar on parhaillaan tuotannossa kyseisen sopimuksen mukaisesta lopullisesta elokuvasta Cars, joka tulee Disneyn levitykseen 9. kesäkuuta.

Disneyn ja Pixarin johtokunnat ovat hyväksyneet kaupan, joka edellyttää Hart-Scott-Rodino Antritrust Improvements Act-lain, tiettyjen Yhdysvaltojen ulkopuolisten sulautumien valvontaa koskevien säännösten ja muiden tavanomaisten sulkemisehtojen mukaista hyväksyntää. Sopimus vaatii Pixarin osakkeenomistajien hyväksynnän. Jobs, joka omistaa noin 50,6% ulkona olevista Pixarin osakkeista, on suostunut äänestämään useita osakkeita, jotka vastaavat 40% ulkona olevista osakkeista kaupan hyväksi.

Disneyn johtokunnan neuvonantajana toimi Goldman, Sachs & Co. ja karhu, Stearns & Co. Pixarin hallituksen neuvonantajana toimi Credit Suisse.

erikseen Disneyn hallitus hyväksyi noin 225 miljoonan lisäosakkeen hankkimisen, jolloin yhtiön käytettävissä oleva valtuutus oli yhteensä 400 miljoonaa osaketta. Elokuusta 2004 joulukuun 2005 loppuun asti Disney on investoinut lähes 4 miljardia dollaria ostaakseen lähes 155 miljoonaa osaketta. Disney odottaa merkittävien osakkeiden takaisinostojen jatkuvan, mikä kuvastaa Disneyn jatkuvaa sitoutumista arvon palauttamiseen osakkeenomistajille ajan myötä.

* perustuu Disneyn päätöskurssiin 25,52 dollaria 1/23/06 alkaen.

Walt Disney Company:

The Walt Disney Company (NYSE:DIS) on tytäryhtiöineen ja tytäryhtiöineen johtava monipuolinen kansainvälinen perhe-ja mediayritys, jolla on neljä liiketoimintasegmenttiä: media networks, parks and resorts, studio entertainment ja consumer products. Disney on Dow 30 yritys, oli vuositulot lähes $32 miljardia sen viimeisimmän tilikauden, ja markkina-arvo noin $50 miljardia tammikuun 23, 2006.

Sijoittajakonferenssipuhelu:

sijoittajakonferenssipuhelu järjestetään noin kello 14.15 PT / 17.15 ET tänään 24.tammikuuta 2006. Jos haluat kuunnella webcastin, käännä selaimesi www.disney.com/investors/presentations tai http://corporate.pixar.com. Jos et voi osallistua livelähetykseen, uusintapelit ovat saatavilla kotimaisille soittajille numerossa (888) 286-8010 (PIN 56666399) ja ulkomaisille soittajille numerossa (617) 801-6888 (PIN 56666399) tai osoitteessa www.disney.com/investors/presentations helmikuuta 2006 kello 16.00 PT: hen saakka. Jonkin .mp3 versio tästä Webcast uusinta on myös saatavilla noin 24 tuntia sen jälkeen, kun Webcast päättyy www.disney.com/investors/presentations

ennakoivat lausumat:

eräät tämän lehdistötiedotteen Lausumat voivat olla vuoden 1995 Private Securities Litigation Reform Act-lain tarkoittamia ”tulevaisuuteen suuntautuvia lausumia”. Nämä lausunnot perustuvat Walt Disney Companyn ja Pixarin johdon näkemyksiin ja olettamuksiin tulevista tapahtumista ja liiketoiminnan tuloksesta lausuntojen antamisajankohtana, eivätkä ne sitoudu päivittämään näitä lausuntoja. Todelliset tulokset voivat poiketa olennaisesti ilmaistuista tai implisiittisistä tuloksista. Tällaiset erot voivat johtua oikeudellisista tai sääntelyyn liittyvistä menettelyistä tai muista tekijöistä, jotka vaikuttavat tässä tarkoitettujen liiketoimien toteutusaikatauluun tai kykyyn saattaa päätökseen liiketoimet, jommankumman yhtiön toteuttamista toimista, mukaan lukien rakenneuudistukset tai strategiset aloitteet (mukaan lukien pääomasijoitukset tai omaisuuserien hankinnat tai luovutukset), sekä kehityksestä, johon yhtiöt eivät voi vaikuttaa, mukaan lukien epäsuotuisat sääolot tai luonnonkatastrofit; terveysongelmat; kansainvälinen, poliittinen tai sotilaallinen kehitys; teknologian kehitys; ja muutokset kotimaisissa ja maailmanlaajuisissa taloustilanteissa, kilpailuolosuhteissa ja kuluttajien mieltymyksissä. Tällainen kehitys voi vaikuttaa oletuksiin, jotka koskevat Walt Disney Companyn ja Pixarin liiketoimintojen toimintaa erikseen tai yhdistettyinä kokonaisuuksina, mukaan lukien muun muassa kaupan ajankohta, yhtiöiden teatteri-ja kotijulkaisujen suorituskyky, lääke-ja eläke-etujen tarjoamisesta aiheutuvat kulut sekä tuotteiden kysyntä ja suorituskyky joidenkin tai kaikkien yritysten liiketoimintojen osalta joko suoraan tai niiden vaikutuksen kautta tuotteitamme jakeleviin tahoihin. Muita tuloksiin mahdollisesti vaikuttavia tekijöitä on esitetty The Walt Disney Companyn lomaketta 10-K koskevassa vuosikertomuksessa 1.lokakuuta 2005 päättyneeltä vuodelta otsikon ”kohta 1a—riskitekijät” alla ja Pixarin lomaketta 10-Q koskevassa Neljännesvuosiraportissa 1. lokakuuta 2005 päättyneeltä vuosineljännekseltä I osan 2 kohdan otsikon ”riskitekijät” alla.

lisätietoja:

tämä aineisto ei korvaa Disneyn ja Pixarin Securities and Exchange Commissionille toimittamaa esitettä / valtakirjaa. Sijoittajia kehotetaan lukemaan esite/valtakirja, joka sisältää tärkeitä tietoja, mukaan lukien yksityiskohtaiset riskitekijät, kun se tulee saataville. Esite / Valtakirja ja muut asiakirjat, jotka Disney ja Pixar toimittavat Securities and Exchange Commissionille, ovat saatavilla maksutta SEC: n verkkosivuilla, www.sec.gov, tai suuntaamalla pyynnön, kun tällainen arkistointi tehdään Walt Disney Company, 500 South Buena Vista Street, Burbank, CA 91521-9722, huomiota: Osakkeenomistajien Palvelut tai osoittamalla pyyntö, kun tällainen hakemus tehdään osoitteeseen Pixar, 1200 Park Avenue, Emeryville, CA 94608.

Pixarin, sen johtajien ja eräiden sen johtohenkilöiden voidaan katsoa osallistuvan ehdotettujen liiketoimien yhteydessä tapahtuvaan valtakirjojen pyytämiseen. Tiedot Pixarin johtajista ja toimihenkilöistä sekä heidän omistuksestaan Pixarin osakekannassa on esitetty Pixarin vuoden 2005 yhtiökokouksen valtakirjassa. Sijoittajat voivat saada lisätietoa tällaisten osallistujien eduista lukemalla esitteen/valtakirjan, kun se tulee saataville.