Understanding A POD Account

door Veronica Baxter | Jan 12th, 2020

POD staat voor “payable on death,” wat betekent dat de eigenaar van de bankrekening een begunstigde of begunstigden heeft aangewezen om het saldo van de rekening te ontvangen bij het overlijden van de eigenaar. Een andere naam die wordt gebruikt voor een POD-account is “Totten trust.”Het wordt ook aangeduid als een “arm persoon ‘ s trust”, omdat er geen kosten en weinig bureaucratie om een te creëren, en geen kosten en weinig bureaucratie om eigenaar van een te nemen.

Er kunnen POD checking accounts and POD savings accounts and POD certificates of deposit and other investment and banking instruments. Wat betreft het opzetten van een betaalrekening bij overlijden, moet u de benodigde betaalrekening invullen, die uw bankinstelling zal verstrekken (velen verstrekken deze online). U kunt één begunstigde of meerdere begunstigden aanwijzen voor uw POD-account.

je zou denken dat er veel POD bankrekeningregels zouden zijn, maar het enige wat een begunstigde hoeft te doen om de rekening te claimen is bij de leningverstrekkende instelling te verschijnen met een overlijdensakte en een identiteitsbewijs.

waarom een POD-Account hebben?

individuen zetten in het algemeen een POD-rekening op om hun geld buiten de rechtbank te houden en de overdracht van hun vermogen aan hun begunstigde (n) te vergemakkelijken. De genoemde begunstigden kunnen geen toegang krijgen tot het geld in de pod-account totdat de eigenaar overgaat, waarna het eigendom automatisch wordt overgedragen.

de voors en tegens van het hebben van een POD-Account

voordelen van een POD-Account:

• bereikt dezelfde doelen als een trust met weinig / geen kosten of administratieve rompslomp;
• automatische eigendomsoverdracht bij overlijden;
• begunstigden vermijden probate, en dit houdt de overdracht privé;
• het is gemakkelijk voor de eigenaar om de begunstigde op elk moment te veranderen;
• de eigenaar kan het geld uitgeven, de begunstigde veranderen of de rekening naar believen sluiten gedurende zijn of haar leven;
• een POD is federaal verzekerd door de FDIC tot $ 1.250. 000, in tegenstelling tot andere soorten rekeningen die alleen verzekerbaar zijn tot $250.000;
• meerdere begunstigden kunnen zijn aangewezen.

nadelen van een pod-account:

• In een gemeenschap van goederenstaat heeft de langstlevende echtgenoot een vordering tot de helft van de waarde van de rekening;
• indien de rekening meerdere eigenaren heeft, moet (en) de begunstigde (en) wachten tot de laatst overlevende eigenaar overgaat om de eigendom te claimen;
• indien de eigenaar bij zijn overlijden onbetaalde schulden of belastingen had, is de POD-rekening onderworpen aan vorderingen van de staat of de federale overheid, of van andere schuldeisers;
• alternatieve (opeenvolgende) begunstigden kunnen niet worden genoemd;
• als er meerdere begunstigden worden genoemd en de eigenaar voor elk van hen verschillende bedragen of percentages wil aangeven, kan dit door de wet van de staat worden uitgesloten;
• een POD-aanduiding heeft voorrang op alle instructies met betrekking tot de rekening die de eigenaar maakt in zijn of haar laatste testament testament indien deze verschillen.

kan een pod-Account worden betwist?

Ja. Het onderwerp van frequente geschillen is wanneer de eigenaar aangewezen een bepaalde begunstigde voor zijn of haar POD rekening bij de bankinstelling, maar vervolgens gebruikt taal in zijn of haar laatste testament Testament dat deze aanwijzing tegenspreekt.

te betalen op de Overlijdensbelasting

het saldo op de dag van het overlijden van de eigenaar wordt gewoonlijk niet opgenomen in het belastbaar inkomen van de begunstigde (n) omdat legaten niet belastbaar zijn als inkomen. De inkomsten van de rekening moeten echter worden gerapporteerd op de uiteindelijke aangifte inkomstenbelasting van de overledene.

Lees meer: Successierechten: Wat is het verschil?

Trusts vs Payable on Death Accounts

zowel Trusts als POD accounts zijn effectieve manieren om probate te vermijden, maar er zijn drie situaties waarin een trust beter zal werken.

de eerste is dat een trust de eigenaar grote flexibiliteit kan bieden. Hoewel een bankinstelling de eigenaar van een POD-rekening niet zal toestaan om alternatieve of voorwaardelijke begunstigden te noemen (dat wil zeggen, de naam van een opvolging van begunstigden in het geval een of meer preceases de eigenaar van de rekening), een trust zal.

de tweede is dat een begunstigde van een POD-account het saldo van de POD-account moet bezitten binnen een bepaalde tijd na het overlijden van de eigenaar. Dit is vastgelegd in de wet van de staat en varieert van staat tot staat. Het resultaat van deze regel is dat als een begunstigde wordt betrapt op het ondergaan van een faillissementsaanvraag of een echtscheiding op dat moment, het legaat kan worden gesplitst met een ex-echtgenoot of geheel of gedeeltelijk door zijn of haar schuldeisers volgens de faillissementswetgeving. Daarentegen kan een begunstigde van een trust deze fondsen in trust houden zolang dat nodig is om het legaat te beschermen tegen de vorderingen van een ex-echtgenoot of van schuldeisers.

de laatste overweging is het vermijden van de onroerendgoedbelasting. POD accounts kunnen worden onderworpen aan de estate taks afhankelijk van de grootte van het landgoed, terwijl fondsen in trust zijn niet.

verkoop uw sieraden